Deviezenfaciliteit voor individuele personen (met antwoorden)

Lijst met zesentwintig veelgestelde vragen over buitenlandse valuta-faciliteit aan ingezetenen met antwoorden.

Vraag 1. Wat is de Liberalized Remittance Scheme van USD 200.000?

Ans. Volgens de Liberalized Remittance Scheme mogen alle inwoners, inclusief minderjarigen, tot 200.000 USD per boekjaar (april - maart) kwijt voor elke toegestane transactie met lopende of kapitaalrekening of een combinatie van beide.

Q. 2. Geef een illustratieve lijst van kapitaalrekeningtransacties die in het kader van het schema zijn toegestaan.

Ans. Op grond van de regeling kunnen ingezeten natuurlijke personen onroerend goed of aandelen of schuldinstrumenten of andere activa buiten India verwerven en houden, zonder voorafgaande toestemming van de Reserve Bank. Individuen kunnen ook bij buitenlandse banken buitenlandse bankrekeningen openen, onderhouden en aanhouden voor het uitvoeren van transacties die onder de regeling zijn toegestaan.

Vraag 3. Wat zijn de verboden voorwerpen onder de Regeling?

Ans.De geldovermakingsfaciliteit in het kader van het Scheme is niet beschikbaar voor het volgende:

i) Overmaking voor elk specifiek doel dat is verboden onder Schema-I (zoals de aankoop van loten / sweepstakes, verboden tijdschriften, enz.) of een item dat is beperkt krachtens Schedule II van Foreign Exchange Management (Current Account Transactions) Rules, 2000;

ii) Overboeking vanuit India voor marges of margestortingen naar overzeese beurzen / overzeese tegenpartij;

iii) Overmakingen voor de aankoop van FCCB's uitgegeven door Indiase bedrijven op de overzeese secundaire markt;

iv) afdracht voor buitenlandse handel in buitenlandse valuta;

v) overmaking door een ingezeten persoon voor het oprichten van een bedrijf in het buitenland;

vi) overmakingen direct of indirect aan Bhutan, Nepal, Mauritius en Pakistan;

vii) geldoverdrachten direct of indirect aan landen die door de Financial Action Task Force (FATF) zijn aangewezen als "niet-coöperatieve landen en territoria", van tijd tot tijd; en

viii) Rechtstreekse of onrechtstreekse overmakingen aan die personen en entiteiten waarvan is vastgesteld dat ze een aanzienlijk risico inhouden voor het plegen van terroristische daden zoals afzonderlijk door de Reserve Bank aan de banken wordt geadviseerd.

Q. 4. Geeft de LRS-faciliteit een overzicht van de bestaande faciliteiten die zijn beschreven in bijlage III bij geldovermakingen?

Ans. De faciliteit onder de regeling komt bovenop de reeds beschikbare faciliteiten voor privéreizen, zakenreizen, studies, medische behandelingen, enz., Zoals beschreven in bijlage III van de regels voor transacties in vreemde valuta (Current Account Transactions), 2000. De regeling kan ook worden gebruikt voor deze doeleinden.

Afschriften voor gift en donatie kunnen echter niet afzonderlijk worden gemaakt en moeten alleen onder de Scheme worden gedaan. Dienovereenkomstig kunnen ingezetenen een beroep doen op giften en donaties tot USD 200.000 per begrotingsjaar in het kader van de Scheme.

V. Zijn inwoners van deze regeling verplicht de opgebouwde rente / dividend op deposito's / beleggingen in het buitenland te repatriëren, bovenop de hoofdsom?

Ans. De individuele ingezeten particuliere beleggers kunnen de inkomsten uit investeringen in het kader van de regeling behouden en herbeleggen. De ingezetenen zijn niet verplicht om de fondsen of de inkomsten uit investeringen in het kader van de Regeling te repatriëren.

Q. 6. Zijn geldovermakingen in het kader van de regeling bruto of netto basis (na repatriëring uit het buitenland)?

Ans. Overschrijving in het kader van deze regeling gebeurt op bruto basis.

Q. 7. Kunnen geldovermakingen onder de faciliteit worden geconsolideerd met betrekking tot familieleden?

Ans. Overmakingen in het kader van de faciliteit kunnen worden geconsolideerd met betrekking tot gezinsleden afhankelijk van de individuele gezinsleden die voldoen aan de bepalingen en voorwaarden van de Scheme.

Q. 8. Kan men de regeling gebruiken om kunstvoorwerpen (schilderijen, enz.) Rechtstreeks of via een veilinghuis te kopen?

Ans. Overschrijvingen op grond van de Regeling kunnen worden gebruikt voor het aankopen van kunstvoorwerpen op voorwaarde dat het bestaande buitenlandse handelsbeleid van de Indiase overheid en andere toepasselijke wetten worden nageleefd.

Q. 9. Is de AD vereist om de toelaatbaarheid van geldovermakingen te controleren op basis van de aard van de transactie of deze toe te staan ​​op basis van de verklaring van de verzender?

Ans. AD zal zich laten leiden door de aard van de transactie zoals opgegeven door de remitter en zal verklaren dat de overschrijving in overeenstemming is met de instructies van de Reserve Bank, in dit verband van tijd tot tijd.

Q. 10. Kan er in het kader van deze regeling worden overgemaakt voor de verwerving van ESOP's?

Ans. De regeling kan ook worden gebruikt voor de overmaking van fondsen voor de verwerving van ESOP's.

Vraag 11. Is dit schema een aanvulling op de aankoop van ESOP's gekoppeld aan ADR / GDR (dwz USD 50.000 / - voor een blok van 5 kalenderjaren)?

Ans. De afdracht in het kader van de regeling komt bovenop de acquisitie van ESOP's gekoppeld aan ADR / GDR.

Q. 12. Is deze regeling een aanvulling op de verwerving van kwalificerende aandelen (dwz USD 20.000 of 1% van het gestorte kapitaal van een buitenlandse onderneming, welke lager is)?

Ans. De afdracht op grond van de regeling komt bovenop de verwerving van kwalificatieaandelen.

Q. 13. Kan een inwonend individu beleggen in deelbewijzen van beleggingsfondsen, risicokapitaal, niet-geclassificeerde schuldbewijzen, promessen, enz. In het kader van deze regeling?

Ans. Een ingezeten persoon kan onder deze regeling beleggen in deelbewijzen van beleggingsfondsen, risicokapitaal, schuldinstrumenten zonder rating, promesses, enz. Verder kan de bewoner in dergelijke effecten beleggen via de bankrekening die in het buitenland is geopend voor het doel van de regeling.

Vraag 14. Kan een persoon die in het buitenland een lening heeft verstrekt terwijl hij als niet-inwoner van India hetzelfde terugbetaalt bij terugkeer naar India, volgens deze regeling als ingezetene?

Ans. Dit is toegestaan.

V. 15. Is het voor ingezetenen verplicht PAN-nummer te hebben voor het verzenden van uitgaande geldovermakingen in het kader van de regeling?

Ans. Het is verplicht om een ​​PAN-nummer te hebben om geld over te maken onder de Scheme.

Q. 16. Ingeval een inwoner van een inwoner een uitbetaling aanvraagt ​​door middel van de afgifte van een ontwerp van de vordering (hetzij in eigen naam, hetzij in naam van de begunstigde waarmee hij de toegestane transacties wil doorvoeren) op het moment zijn privébezoek in het buitenland, of de remitter een dergelijke uitwendige overschrijving kan uitvoeren tegen zelfverklaring?

Ans. Een dergelijke uitwendige overmaking in de vorm van een DD kan worden uitgevoerd tegen de verklaring van de ingezeten persoon in het in de Scheme voorgeschreven formaat.

V. Zijn er beperkingen op de frequentie van de overboeking?

Ans. Er is geen beperking op de frequentie. Het totale bedrag aan vreemde valuta dat is gekocht van of wordt doorgestort, alle bronnen in India tijdens een boekjaar moet echter binnen de cumulatieve limiet van USD 200.000 liggen.

Q. 18. Wat zijn de vereisten waaraan de remitter moet voldoen?

Ans. Het individu moet een filiaal van een AD aanwijzen waardoor alle overmakingen in het kader van de Regeling worden gedaan. De aanvragers moeten de bankrekening bij de bank hebben aangehouden gedurende minimaal één jaar voorafgaand aan de overmaking. Als de aanvrager die een overschrijving wil doen, een nieuwe klant van de bank is, moeten erkende dealers de nodige zorgvuldigheid in acht nemen bij het openen, de werking en het onderhoud van de rekening.

Verder zou de AD van de aanvrager een bankafschrift van het voorgaande jaar moeten verkrijgen om zichzelf tevreden te stellen met betrekking tot de herkomst van de fondsen. Als een dergelijk bankafschrift niet beschikbaar is, kunnen kopieën van de meest recente belastingaanslag of teruggave die door de aanvrager zijn ingediend, worden verkregen.

Hij moet een aanvraag-cum-verklaring indienen in het gespecificeerde formaat met betrekking tot het doel van de overmaking en verklaren dat de gelden van hem zijn en niet zullen worden gebruikt voor de doeleinden die zijn verboden of gereguleerd in het kader van de regeling.

Vraag 19. Kan een persoon die het in het boekjaar teruggestorte bedrag heeft gerepatrieerd, opnieuw van de faciliteit gebruik maken?

Ans. Zodra een overschrijving is gedaan voor een bedrag van maximaal USD 200.000 tijdens het boekjaar, zou hij niet in aanmerking komen voor verdere overmakingen in het kader van deze regeling, zelfs als de opbrengsten van de investeringen weer naar het land zijn teruggebracht.

Vraag 20. Kunnen overschrijvingen alleen in Amerikaanse dollars worden gedaan?

Ans. De overmakingen kunnen worden gedaan in een vrij inwisselbare vreemde valuta die overeenkomt met USD 200.000 in een boekjaar.

V. 21. In het verleden konden ingezeten natuurlijke personen beleggen in buitenlandse bedrijven die genoteerd zijn aan een erkende effectenbeurs in het buitenland en die een belang van ten minste 10 procent hebben in een Indiase onderneming genoteerd aan een erkende effectenbeurs in India. Bestaat deze toestand nog steeds?

Ans. Investeringen door ingezeten natuurlijke personen in buitenlandse bedrijven vallen onder de regeling van USD 200.000. Het vereiste van 10 procent wederzijds aandelenbezit in de beursgenoteerde Indiase bedrijven door dergelijke buitenlandse bedrijven is inmiddels afgeschaft.

Vraag 22. Wordt van intermediairs verwacht dat ze specifieke toestemming vragen voor het beschikbaar stellen van buitenlandse investeringen aan klanten?

Ans. Banken, inclusief degenen die geen operationele aanwezigheid hebben in India, moeten voorafgaande goedkeuring verkrijgen van het Departement van Bankoperaties en -ontwikkeling, Centraal Bureau, Reserve Bank of India, Central Office Building, Shahid Bhagat Singh Marg, Mumbai, voor het werven van stortingen voor hun buitenlandse / overzeese vestigingen of om op te treden als agenten voor buitenlandse beleggingsfondsen of andere buitenlandse financiële dienstverleners.

Q.23. Zijn er beperkingen op de soort / kwaliteit van schuld- of eigenvermogensinstrumenten waarin een individu kan beleggen?

Ans. Er zijn geen beoordelingen of richtlijnen voorgeschreven onder de Liberalized Remittance Scheme. Van de individuele belegger wordt echter verwacht dat hij de nodige zorgvuldigheid betracht terwijl hij een beslissing neemt over de investeringen in het kader van de regeling.

Q. 24. Of kredietfaciliteiten in Indiase roepies of buitenlandse valuta zouden zijn toegestaan ​​tegen de veiligheid van dergelijke deposito's?

Ans. Nee. De regeling voorziet niet in uitbreiding van de kredietfaciliteit met de zekerheid van de deposito's. Verder mogen de banken geen enkele vorm van kredietfaciliteiten verstrekken aan ingezetenen om de overmakingen in het kader van de regeling gemakkelijker te maken.

V. 25. Kunnen bankiers in India rekeningen openen voor buitenlandse ingezetenen onder de regeling?

Ans. Nee. Banken in India kunnen geen buitenlandse valutarekeningen openen in India voor ingezetenen onder de regeling.

Vraag 26. Kan een offshore-bankeenheid (OBU) in India op dezelfde voet worden behandeld als een filiaal van de bank buiten India met het oog op het openen van rekeningen in vreemde valuta door ingezetenen in het kader van de regeling?

Ans. Nee. Voor de toepassing van de regeling wordt een OBU in India niet behandeld als een buitenlandse tak van een bank in India.